《貨幣戰爭》作者：中共大買黃金欲取代美元 @ Win Driver Blog

美國暢銷書《貨幣戰爭》（Currency Wars）及四月將出版的《錢之死》（The Death of Money）的知名作家瑞卡茲（James Richards）是一名律師、投資銀行家兼風險經理人，他在華爾街工作逾30年。他近期接受英文《大紀元時報》專訪，闡述了中共當局如何利用黃金作為取代美元的武器，積極運作國際貨幣基金（IMF）去除美元儲備貨幣的地位。以下是瑞卡茲對上述兩個議題的觀察及思考。

大紀元：上次的專訪中，我們曾討論了黃金未來走向及上漲的因素。你還提及，中國一直在暗中購入許多實體黃金.......。

瑞卡茲：我與全球最大黃金精煉廠的貴金屬業務負責人會過面。他近來擴充了工廠產能，並在廠區開闢了一處全新的區域，展開高度自動化的黃金生產作業。此外，他還安排工人三班上工，工廠每天24小時加班工作。

他們每週製造20噸的黃金，其中一半產量運送至中國。換言之，一星期10噸，一年共約有500噸。然而，這只是一間黃金精煉廠的產能，尚未涵蓋其他的工廠，全部加總起來的黃金，總數量極為可觀。

他還說，中國客戶還想要更多的黃金，因為還有其他固定客戶，無法滿足他們的需要。這間工廠有勞力士手錶和其他高資產人士及機構投資人等長期客戶，他無法斷然拒絕老客戶的訂單。

他說：「我盡全力生產黃金，工廠每天24小時運作，並運送所有的黃金至中國，一年共500噸，但這仍難以填補中國客戶的胃口。」

大紀元：何以有不斷的黃金供應呢？

瑞卡茲：關鍵就在黃金的來源。主要是由金礦開採、舊金回收和400盎司重的金條。中共當局基本上並不理會倫敦黃金市場的標準，而是重新設立了新的精煉規格。現在的標準是400盎司重，純度為99%，而中國新的規格為1公斤重，純度為99.99%的金條。

因此，黃金精煉工廠把400盎司重且純度為99%的金條，精煉成1公斤重且純度是99.99%，這是中國客戶的唯一要求。

一般而言，400盎司重的金條，大約是27磅或12公斤重，中國希望轉換成1公斤重。中國人喜歡1公斤的金條，因為廣受消費者歡迎，而且十分有利於走私。目前，不少的資本自中國外逃。

此外，上海黃金交易所正逐漸取代倫敦，將成為世界黃金交易的中心，先前的訪談中提過這方面的看法。

主因有二，一是許多黃金的浮動供應（floating supply）流向中國，二是中國人變更了400盎司金條的重量規格，以1公斤重的金條替代。他們還著手促進黃金貿易量，並且在上海興建大型金庫，成立了黃金精煉工廠。所以，綜合這些趨勢，未來走向非常清楚，黃金交易中心正在從倫敦轉移至上海。

大紀元：為什麼呢？

瑞卡茲：我想他們明瞭許多人並不清楚的趨勢。目前，國際貨幣體系立基於脆弱的紙貨幣，易於崩潰，一旦這個系統需要進一步改革，手中黃金最多的人自然可取得決定權。

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大紀元：但即使中共當局瘋狂買黃金，以黃金作為貨幣發行準備的比例，仍較美國為低。

瑞卡茲：我同意這一點，這亦清楚揭示，他們會繼續購入黃金。中共當局已暗中收購3,000或4,000噸的黃金，而且會持續買進黃金。

大紀元：中國具有供應全球儲備貨幣的能力嗎？

瑞卡茲：不會以人民幣作為儲備貨幣。第一，他們不願公開資本帳戶（capital account），另一因素是，人民幣不可能變成全球性的儲備貨幣。雖然它作為貿易貨幣（trade currency）的用途日漸擴增，但多數人並不明白貿易貨幣和儲備貨幣兩者之間的差異。

舉巴西和中國為例，巴西同意以人民幣交易巴西貨物，而中國願意收取里拉，賣出商品給巴西，這是不錯的交易機制。雙方只是記錄交易，並不時地付清貨款，這就是貿易貨幣。

但要成為儲備貨幣，意味著這些國家的儲備貨幣須有投資的對象，因此，要有龐大可投資的資產管道。中國尚未具備這個條件。中國只有幾個點心債券（Dim-Sum bond）和其他少數的金融商品，依舊沒有政府債券發行，而政府債券市場需要10至15年來逐步發展。

但發行政府債券的條件不僅如此。中國沒有法治基礎，那麼客戶很難產生對中共當局的信心。所以，綜合這些因素判斷，他們還未達到儲備貨幣的條件。

大紀元：那麼中共又採取了哪些動作呢？

瑞卡茲：中共要的是特別提款權（Special Drawing Right, SDR）, SDR是各國政府發生國際收支逆差時，可藉此向國際貨幣組織（IMF）指定其它會員國換取外匯，償付國際收支逆差或償還IMF貸款，還可與黃金、自由兌換貨幣般充作國際儲備。SDR由IMF發行，不是美元，中國正著手遊說IMF更多成員國的支持。

中共試圖借錢給IMF，購買SDR，IMF便有資金援助歐洲。同時，他們也運用SDR作為槓桿效用，獲得更多國家支持。由於SDR操作是由會員國進行監管，取得較多選票，中國就可安穩地利用SDR當作儲備貨幣，使中國繼美國之後，成為IMF的第二大成員國。

然而，美國反對這項作法，但IMF總裁拉加德（Christine Lagarde）卻大力提升中國的角色。這是全球性複雜遊戲的角力。